Selecţie adversă / defavorizantă

Problemă întâlnită în domeniul ASIGURĂRILOR, care constă în faptul că persoanele care obţin o asigurare au caracteristici mai puţin favorabile decât populaţia în general. În stabilirea nivelului primelor de asigurare - de exemplu în cazul unei asigurări pe viaţă - o companie de asigurări poate folosi rata mortalităţii pe diferite grupuri de vârste pentru populaţie în general. Totuşi nefumătorii ştiu că rata lor de mortalitate este mai mică decât a populaţiei în ansamblul ei, astfel încât ei îi subvenţionează pe fumători, prin plata primelor de asigurare.

Ca urmare, ei au oarecare rezerve în privinţa încheierii unei asigurări. Fumătorii au o rată de mortalitate mai ridicată decât populaţia în ansamblu şi sunt conştienţi că sunt subvenţionaţi de nefumători. Astfel, ei sunt stimulaţi să se asigure. Companiile de asigurare rămân, în acest fel, cu o populaţie rezultată printr-o asemenea selecţie nefavorabilă, formată din persoane cu o rată de mortalitate mai mare decât cea medie. Problema poate fi depăşită prin adoptarea unor politici orientate spre categorii specifice de populaţie, prin care să se stabilească prime diferite pentru fiecare categorie.